2.2湖南莽山水库

2.2.1项目背景

湖南莽山水库是湖南境内唯一的大型水库，是解决该地区洪涝灾害干旱缺水的唯一有效途径。工程总投资为16.1亿元。项目法人投资4200万元中30%作为项目法人资本金，即12600万元，其余29400万元，由项目法人向银行贷款等途径融资。项目法人资本金分二期到位，第一期资本金5000万元在注册成立项目公司时到位，第二期7600万元在2016年6月30日前到位，建设期利息由项目法人承担。投融资额度占总投资的22.6%。灌区工程中中央及省配套资金60668万元，县财政配套资金23012万元由项目法人负责筹措到位，工程款由县政府分3年按4：3：3比例偿还，按照8.55%偿还建设期资金利息。

2.2.2经验分析

（1）激发管理体制活力

在水利项目中引入社会资本，有利于转变思想，为水利工程建设领域注入新鲜血液。莽山水库通过引入社会资本参与建设管理，改变了过去单纯的由政府出资模式，双方合作，政府部门与社会资本一起参与项目建设，引入先进的管理理念和管理技术，可严格管控人员编制，明显改善了过去由政府主管的水利工程人员超编、松懈懒散等问题。

（2）借助市场主导作用

市场决定资源配置是最有效率的。社会资本在获得莽山水库特许经营权后，在特许经营期内可充分发挥市场主导作用，最大限度激发项目潜在能力。以往政府投资项目公益性较强，收益低，盈利项目单一，引入社会资本后，可以利用社会资本的管理和资源优势来提高莽山水库效益及周边生态效益。

（3）缓解政府资金筹措压力

在莽山水库建设施工过程中，枢纽工程总投资为105763万元，政府资本金59910万元，项目法人投资为42000万元，建设期利息为3853万元。可见社会资本占了整个工程总投资的39.7%，很大程度上缓解了政府的资金筹措压力。社会资本更加灵活而且能够快速到位，保证了水库项目建设实施进展不受资金不到位而延误工期。

2.3陕西南沟门水利枢纽

2.3.1项目背景

南沟门水利枢纽工程在陕西延安黄陵县境内，该工程由洛河引洛入葫工程和芦河南沟水利枢纽工程这两项水利枢纽工程组成。该项目建设总投资概算为19.21亿元（政府出资为54,540万元、其他途径贷款为137,560万元），工期预计44个月。政府部门投资主体是延安水务投资建设有限责任公司，政府与陕西延长石油投资有限公司和华能国际电力开发公司按照40%：30%：30%比例出资，成立延安南沟门水利枢纽工程有限责任公司，作为南沟门水利枢纽工程的项目法人。

2.3.2经验分析

（1）采用资本金与担保贷款组合的方式填补资金缺口

陕西南沟门水利枢纽工程采用社会投资主体的自有资金和担保贷款，代替了部分政府财政出资，有效化解了资金缺口问题。转变了以往的都是依靠政府支出模式，可减轻政府财政压力，这一模式对于经营性较强的水利工程项目具有较强示范价值。

（2）利用竞争性会谈筛选优质合格的社会投资主体

在水利工程项目建设中政府部门占有主导地位，考虑到该项目资金需求量大同时也具有较好的财务收益，当地政府部门特地邀请了多家投资主体对南沟门水利枢纽工程进行洽商谈判，通过竞争方式来择优选择社会投资主体，签立合同以及项目投资运营等各项协议，避免了合作伙伴信用不良等影响南沟门水利工程项目建设。

（3）改善项目法人治理结构和提高管理水平

南沟门水利枢纽项目由投资三方依照《公司法》进行组织管理，依照现代化企业模式运行，建立了比较完善的法人治理结构，在项目建设管理、运营维修中都严格执行有关技术标准和规章制度，一方面保障了投资者权益，另一方面大力提高了水利工程建设运营效率，充分保证了南沟门水利工程的顺利实施和良好运营以及后期的维修服务。

2.4贵州马岭水利枢纽

2.4.1项目背景

贵州马岭水利枢纽工程是国家层面联系的社会资本参与重大水利工程建设试点项目中的大型项目。该工程地处于黔西南州兴义市境内马别河干流上，是马别河干流上梯级规划的第九个梯级。国家发改委在2015年7月29日对该工程的可行性研究报告进行了批复，该工程的主要任务有城乡供水、防洪灌溉、发电航运、排涝抗旱等。设计年平均供水量达到21067万立方米，水库总库容为1.29亿立方米，总灌溉面积达到5.78万亩，多年平均发电量达1.24亿千瓦时。该枢纽工程总投资预计为26.24亿元，总工期计划为38个月。

2.4.2经验分析

（1）扩大社会资本参与基础设施的领域

贵州马岭水利枢纽工程采用PPP合作模式，扩大了社会资本参与工程建设的领域范围，水利工程作为基础设施的一种，PPP模式在马岭水利工程建设中的顺利实施和发展意味着社会资本可以有效的参与到更多工程建设领域。该项目的成功实施有利于今后吸引更多的社会资本参与到输水工程、水源工程、供电工程等重大水利工程建设。

（2）利益共享和风险分担

政府与社会合力出资兴建马岭水利枢纽工程项目，遵循平等合作、互相尊重、互利共赢、利益共享、风险共担等原则。当地政府在项目建成后授予私人特许经营权，社会资本可以获得长期稳定的收益，同时，社会与政府部门分担风险，当地政府主要承担政策和法律法规等风险，社会资本承担技术风险和市场风险等，通过发挥双方优势，将工程建设风险降到最低。

（3）转变水利工程建设模式

该项目中政府与社会资本合作，结合了市场在资源配置中的决定性作用与政府在经济发展中的指导性作用，充分利用市场机制和资源，强化基础设施建设，转变建设模式。PPP模式的发展是中国经济进入新常态和拉动经济增长的新引擎。

2.5江西峡江水利枢纽

2.5.1项目背景

峡江水利枢纽工程是赣江流域上一座大型的控制性水电站，同时也是我国目前规模量最大的水电站之一。该水利枢纽工程项目总投资为992,216万元，国家政府拨款为288,000万元，江西省省级财政部门负责安排113,700万元，剩下的590,516万元资金通过其他渠道筹集。该工程的一期下闸蓄水阶段验收于2013年顺利通过，如期完成了工程控制性节点目标，取得了航运、发电、防洪等综合效益。

2.5.2经验分析

（1）以水利工程的可经营性来吸引社会资本投入

峡江水利工程具有公益性的同时也带有经营性，可保障社会资本投资获得合理回报。借助工程的营利性项目和设施的作用，有效吸引社会资本注入，缓解项目建设的资金不足问题，该工程中社会资本金占总投资59.5%。峡江水利枢纽项目建成后将经营性比较强的水电站经营权部分剥离出来授予社会资本，同时科学合理划分社会资本的参与范围，保证社会资本在特许经营期内获得稳定的收益，使水利工程建设投资对于社会资本更具有吸引力。

（2）采用邀请招标择优选择社会投资合作主体

政府部门与社会资本成功合作的关键是选择合适的项目投资主体。为了保证合作方质量，江西省水利厅在该工程项目招标过程中，邀请了数家有投资意愿的相关公司来投标，通过会谈协商、竞争性报价等公开公正的方式合理择优选择中标企业，保证了项目建设主体的合格优质。

（3）订立多项合同文件明确权责利关系

规范项目合作双方权利义务、建立奖惩约束机制的有效形式主要是采用规范、严谨的合同文本。为了避免各种利益和责任纠纷，峡江水利枢纽项目在实施开展前，相关利益主体就签订了多项合同文件，如出资比例和利益分配合同、发电相关合同书、特许经营期协议等，明确界定各合作方的责权利关系，保证峡江水利枢纽项目实施和运营等各项工作的顺利展开。

3.结论

政府通过水利工程项目的建设实施提供公共服务，社会资本以项目目标的实现来获得收益，政府和社会资本都是通过项目的建设实施达成自身的目标。总体来说在水利工程中引入PPP 合作模式具有以下优势：

1）减少政府部门财政压力，填补资金不足缺口；

2）引入约束机制，提高水利工程项目建设质量和效率；

3）充分利用市场在资源配置中的决定性作用；

4）利益共享和风险分担机制；

5）提高管理效率和水利行业投资效率。

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来源：PPP项目争端解决微信号